Скасування податку Белькі? Що таке рахунок OKI і що він дає українцям у Польщі

Що таке податок Белькі і що насправді ухвалив парламент

Податок Белькі (podatek Belki) це польський податок на доходи з капіталу за ставкою 19%. Його платять з відсотків за банківськими депозитами, з прибутку від продажу акцій і паїв інвестиційних фондів. Саме через нього фактичний дохід від депозиту в польському банку завжди менший за номінальну ставку.

Законодавчий шлях нового рішення вже майже завершений. Уряд ухвалив проєкт закону про Особисті інвестиційні рахунки (OKI, Osobiste Konto Inwestycyjne) 5 травня 2026 року. Сейм проголосував за закон 3 липня 2026 року: 427 голосів за, 5 проти, 1 утримався. Сенат 22 липня 2026 року прийняв закон без поправок, за проголосувало 60 сенаторів.

OKI це добровільний рахунок для інвестування, зокрема в акції, паї інвестиційних фондів і банківські депозити. Заголовки про скасування податку Белькі є спрощенням: сам податок 19% нікуди не зникає. Закон лише звільняє від нього прибуток у межах OKI, і тільки до визначених лімітів.

Ліміти: 100 000 злотих на особу і субліміт 25 000 на заощадження

Звільнення від податку охоплює до 100 000 злотих інвестиційних активів на особу: акції та паї фондів. Для ощадних активів, тобто банківських депозитів і ощадних облігацій казначейства, передбачений субліміт 25 000 злотих. Важлива деталь: ліміти прив'язані до особи, а не до рахунку.

За словами міністра фінансів Анджея Доманського, подружжя може разом користуватися звільненням до 200 000 злотих, тобто 2 x 100 000 злотих. Рахунків OKI можна мати кілька в різних установах, але ліміти рахуються сукупно для однієї особи. З 2030 року ліміти мають індексуватися відповідно до інфляції.

Порівняння показує суть змін: OKI не знижує ставку податку Белькі, а виводить частину активів з-під нього. Для портфелів понад ліміт з'являється окремий податок, про який нижче.

Податок від вартості активів понад ліміт: 0,85% чи менше

Активи на OKI понад ліміти не оподатковуються звичайною ставкою 19% від прибутку. Замість цього діятиме новий податок від вартості активів: 19% від референтної ставки NBP (Національного банку Польщі), що діє 31 жовтня попереднього року, але не менше ніж 0,1%. Референтну ставку встановлює RPP (Rada Polityki Pieniężnej), рада монетарної політики при NBP.

Міністерство фінансів оцінювало, що у 2027 році ця ставка становитиме близько 0,85%. Це не остаточна цифра: все залежить від референтної ставки NBP станом на 31 жовтня 2026 року. За поточної референтної ставки 3,75% формула дала б близько 0,71%.

Звідси й плутанина в деяких медіа про нібито податок від самих грошей. Ідеться не про новий податок на всі заощадження, а лише про активи на добровільному рахунку OKI понад ліміт звільнення. Міністр Доманський наголошує, що OKI не запроваджує нового податку, бо це добровільне рішення, і заявив, що не бачить жодних підстав для вето.

Що OKI дає українцям у Польщі

OKI зможе відкрити кожна повнолітня особа з номером PESEL. Це стосується й українців: PESEL UKR це той самий номер PESEL, лише зі спеціальною позначкою статусу. Якщо ви ще не маєте номера, почніть з інструкції як отримати номер PESEL.

Найпрактичніший ефект для багатьох читачів дасть ощадна частина. Сьогодні від відсотків за депозитом відраховується 19% податку Белькі. У межах OKI депозити та ощадні облігації до 25 000 злотих будуть звільнені від нього. Для старту потрібен звичайний банківський рахунок (як відкрити рахунок у Польщі), а про ощадні облігації для українців ми писали окремо: казначейські облігації для біженців.

Ринок уже готується. XTB оголосив, що запустить брокерське OKI з 1 січня 2027 року, очікуються також пропозиції банків та інших брокерів. За прогнозом брокерського бюро PKO BP, активи на рахунках OKI можуть перевищити 100 млрд злотих за 3 роки і 200 млрд злотих за 5 років.

Коли запрацює: все впирається в підпис президента

13 серпня 2026 року президент Кароль Навроцький підписав закон, тож законодавчий процес завершено, а старт OKI з 1 січня 2027 року вже остаточний. У комунікаті президент наголосив, що OKI сприяє добробуту родин завдяки привабливій сумі, вільній від податку, і гарантії безкоштовного ведення рахунку.

Що робити зараз: відкривати ще нічого не можна, перші рахунки OKI з'являться не раніше 1 січня 2027 року. Якщо плануєте інвестувати чи заощаджувати в Польщі, порахуйте свої сценарії заздалегідь у наших фінансових калькуляторах і слідкуйте за фіналом законодавчого процесу.